Casas de pólvora eram depósitos de armas e munições. Sabe-se que a pólvora (mistura inflamável e explosiva, composta de enxofre, carvão e salitre) era o único explosivo empregado nas cargas dos canhões e das carabinas. Por isso, era necessária a estocagem de grande quantidade desse material.
Foi palco de importantes acontecimentos artísticos e históricos da Paraíba, como a assembleia que concebeu a bandeira do Estado; a sessão da Assembléia Legislativa que mudou o nome da capital estadual de Paraíba.